Cashflow is een financieel begrip dat de hoeveelheid geld meet die in en uit een bedrijf stroomt gedurende een bepaalde periode. Het meet niet alleen de winst van een bedrijf, maar ook de liquiditeit van een bedrijf, omdat het aangeeft hoeveel contant geld beschikbaar is om aan lopende verplichtingen te voldoen. Het kan worden gebruikt om de financiële gezondheid van een bedrijf te beoordelen en om te bepalen of een bedrijf in staat is om zijn schulden af te betalen en te investeren in toekomstige groei.
Welke soorten cashflow zijn er?
Er zijn twee soorten cashflow: operationele cashflow en investeringscashflow.
Operationele cashflow meet de hoeveelheid geld die een bedrijf genereert uit zijn dagelijkse activiteiten, zoals de verkoop van goederen of diensten, en het betalen van de kosten die nodig zijn om die activiteiten te ondersteunen, zoals salarissen en huur. Een positieve operationele cashflow betekent dat een bedrijf genoeg geld heeft gegenereerd uit zijn activiteiten om de lopende kosten te dekken en eventueel geld over te houden voor investeringen of uitkeringen aan aandeelhouders. Een negatieve operationele cashflow duidt op een situatie waarin een bedrijf meer geld heeft uitgegeven dan het heeft gegenereerd uit zijn activiteiten.
Investeringscashflow meet de hoeveelheid geld die een bedrijf heeft geïnvesteerd in activa zoals gebouwen, apparatuur en grondstoffen. Het meet ook de hoeveelheid geld die is ontvangen uit de verkoop van activa. Een positieve investeringscashflow betekent dat een bedrijf meer geld heeft gegenereerd uit de verkoop van activa dan het heeft geïnvesteerd in nieuwe activa. Een negatieve investeringscashflow betekent dat een bedrijf meer geld heeft geïnvesteerd in nieuwe activa dan het heeft gegenereerd uit de verkoop van activa.
De netto cashflow is de som van de operationele cashflow en de investeringscashflow. Dit is het bedrag van de geldstroom dat een bedrijf beschikbaar heeft om schulden af te betalen, dividend uit te keren aan aandeelhouders, nieuwe investeringen te doen of om het bedrijf uit te breiden.
Cashflow wordt gebruikt als een belangrijke maatstaf voor de financiële prestaties van een bedrijf. Beleggers en financiële analisten gebruiken het om te bepalen of een bedrijf financieel gezond is en of het een goede investering is. Bedrijven gebruiken het om hun eigen financiële gezondheid te beoordelen en om te bepalen hoeveel geld ze beschikbaar hebben voor investeringen en om schulden af te lossen.
Een gezonde cashflow is essentieel voor bedrijven om te kunnen groeien en te overleven op de lange termijn. Als een bedrijf een negatieve cashflow heeft, kan het moeilijk zijn om te voldoen aan zijn verplichtingen, zoals het betalen van salarissen en leveranciers, en kan het moeilijk zijn om nieuwe investeringen te doen. Aan de andere kant kan een positieve cashflow betekenen dat het bedrijf goed gepositioneerd is om te investeren in groei en om waarde te creëren voor aandeelhouders.
Het is belangrijk op te merken dat cashflow niet hetzelfde is als winst. Een bedrijf kan winstgevend zijn op papier, maar nog steeds een negatieve cashflow hebben als het geld dat het verdient niet snel genoeg wordt ontvangen om lopende verplichtingen te betalen. Omgekeerd kan een bedrijf een negatieve winst hebben maar nog steeds een positieve cashflow, als het geld dat het ontvangt snel genoeg wordt ontvangen om de lopende verplichtingen te betalen.
Kortom, cashflow is een cruciaal financieel concept voor bedrijven en beleggers, omdat het een indicatie geeft van de financiële gezondheid en liquiditeit van een bedrijf. Het helpt bedrijven bij het plannen van investeringen en het aflossen van schulden, terwijl het beleggers inzicht geeft in de prestaties van een bedrijf en de potentiële waarde van hun beleggingen.